Avec le risque de crise économique qui se profile, l’or est un placement plus attractif que jamais.
Mais pour protéger efficacement son patrimoine, il est important de connaître certaines règles avant de se lancer.
Vous voulez investir dans l’or, mais vous ne savez pas par où commencer ?
Voici les conseils indispensables pour acheter de l’or en toute tranquillité !
L’or, valeur refuge en temps de crise
En temps de crise plus que jamais, l’or attire toutes les convoitises. Depuis des siècles, le précieux métal jaune fait office de valeur refuge pour tous ceux qui souhaitent protéger leur patrimoine.
Il faut dire qu’il possède de nombreux avantages. Il est, par exemple, protégé des nombreuses fluctuations que connaissent les titres boursiers et les devises. Comme il s’agit d’un actif physique, aucun risque de le voir subitement disparaître en cas de faillite du système bancaire. Il permet de sécuriser ses avoirs en les protégeant des caprices des marchés et de la mainmise des états.
Cependant, investir dans l’or ne s’improvise pas. Pour le néophyte qui se lance dans l’aventure, les pièges et des déconvenues peuvent être nombreux. Toutes les formes d’or ne se valent pas et tous les intermédiaires ne sont pas des tiers de confiance.
Le but de cet article est de vous enseigner les bases indispensables à connaître pour vous éviter de perdre votre argent. Il n’a pas vocation à se substituer à l’expertise d’un gestionnaire de patrimoine, mais à vous permettre de vous lancer sur de bonnes bases. Si chaque situation nécessite des conseils personnalisés donnés par un professionnel, les principes énoncés ici restent toujours valables et vous permettront d’y voir plus clair.
Sous quelle forme acheter de l’or ?
La première chose à savoir quand on veut investir dans l’or, c’est que toutes les formes d’or ne se valent pas. Si vous voulez vous constituer un patrimoine solide, il vous faut acquérir de l’or d’investissement. D’autres déclinaisons du précieux métal existant, mais elles ne sont pas prévues pour être des actifs.
L’or d’investissement
Toute forme d’or n’est pas de l’or d’investissement. Cette catégorie d’or répond à une définition très précise. Les produits entrant dans cette catégorie sont arrêtés par la norme européenne dite 98/80CE : « or, sous la forme d’une barre ou d’une plaquette, d’un poids accepté sur les marchés de l’or, d’une pureté égale ou supérieure à 995 millièmes, représenté ou non par des titres, les pièces en or d’une pureté égale ou supérieure à 900 millièmes, frappées après 1800, qui ont ou ont eu cours légal dans le pays d’origine et sont habituellement vendues à un prix qui ne dépasse pas plus de 80 % la valeur sur le marché libre de l’or que contient la pièce. »
En clair, cela signifie que ne sont concernés que les lingots (ou les lingotins), les pièces anciennes et les titres. Examinons à présent les avantages et les inconvénients de chacun.
Les lingots
L’image du lingot d’or est celle qui s’impose le plus souvent dans l’imaginaire populaire quand on parle de richesse et de métaux précieux. Symbole de réussite financière par excellence, ils existent soit sous la forme le barres de 1 kg, soit sous celles de lingotins dont le poids peut aller de 10 g à 500 g. Il s’agit d’une valeur sûre facile à entreposer, cependant, le lingot possède quelques inconvénients.
Le premier concerne son prix, bien que les lingotins soient plus abordables. Le second réside dans l’existence de faux, surtout pour ces derniers justement. Il est donc important de bien choisir son revendeur. Enfin, il n’est pas possible de découper un lingot pour en vendre une partie et conserver le reste. Bien sûr, vous ne pouvez pas non plus revendre une barre à un prix supérieur à celui du poids d’or qu’elle contient.
Les pièces anciennes
Pour être considérée comme de l’or d’investissement, une pièce doit impérativement avoir été frappée après 1800, avoir eu cours légal dans son pays d’origine et ne pas être vendue à plus de 80 % de sa valeur en or. En clair, si une pièce contient pour 100 € d’or, elle ne doit pas être vendue plus de 180 € (100 € d’or + 80 % de son prix). Certains pays appliquent des règles différentes, mais si vous voulez être certain de votre achat, fiez-vous à celle-ci.
Il existe une liste officielle, régulièrement actualisée, des pièces de collection qui entrent dans cette catégorie. L’avantage de ces pièces, c’est que leur cours évolue indépendamment du poids d’or qu’elles contiennent, ce qui laisse le choix de les revendre de la façon la plus avantageuse. De plus, ce sont des valeurs assez liquides qu’il est facile d’écouler.
Les titres
Aussi appelés « or papier », les titres considérés comme de l’or d’investissement sont de plusieurs types :
- les ETF or, aussi appelés tracker ;
- les actions dans des sociétés aurifère sous forme individuelle ou de collective (SICAV et FCP) ;
- les certificats.
Le placement le plus sûr est sans conteste la seconde catégorie d’or papier. Acheter ces actions permet d’avoir un actif tangible, puisque vous investissez dans une société existante en achetant une part de son capital. Le cours de l’action est directement lié à sa performance. Si vous décidez d’investir via des SICAV ou des FCP, renseignez-vous soigneusement avant de faire votre choix.
Les ETF or sont, normalement, adossés à de l’or physique, ce qui est censé offrir un niveau de sécurité satisfaisant. Le problème, c’est que bien souvent, les émetteurs prennent quelques libertés et autorisent davantage de souscriptions que leur stock de métal ne devrait le permettre. Le risque de perte de capital est donc bien présent.
Les certificats constituent l’option la plus risquée. Ils ne sont pas adossés à de l’or existant, mais répliquent la performance de l’once dans une monnaie donnée. Non seulement les fluctuations peuvent être importantes, mais si la société émettrice fait faillite, vous n’avez aucune garantie de retrouver votre argent. C’est donc un achat à éviter autant que possible.
Les fausses bonnes idées
Sur le marché de l’or, il existe deux produits qui sont souvent présentés comme de l’o d’investissement, mais ne présent ni la sécurité, ni les performances des produits dont nous venons de parler.
Les pièces à valeur faciale
De nombreux pays émettent des monnaies en or à valeur faciale. En France, par exemple, il est possible de trouver des coupures de 200, 250, 500, 1 000 et 5 000 € or qui ont cours libératoire. Cela signifie que vous pouvez les utiliser pour vos achats courants au même titre qu’un billet de banque, puisque leur valeur est garantie par l’Etat. Le problème de ces pièces, c’est que leur poids en or est très inférieur à leur valeur faciale.
Sauf flambée exceptionnelle du cours, vous n’aurez donc, dans 5 ou 10 ans que la valeur faciale de la pièce. Mais avec l’inflation, cet argent aura perdu de sa valeur. Second problème de taille : il est interdit de fondre une pièce ayant encore cours légal, puisqu’elle reste la propriété de l’Etat qui l’a émise. Cela signifie que même dans l’hypothèse où le poids en or de la pièce dépasserait sa valeur faciale vous ne pourrez pas la vendre à un acheteur de métal au poids.
Les bijoux
De nombreux vendeurs intéressés présent les bijoux en or comme un bon investissement. Pourtant, à moins de disposer de bijoux anciens obtenus par héritage, il n’en n’est rien. Lorsque vous achetez un bracelet ou une gourmette, vous ne payez pas seulement son poids en métal précieux. On vous facture aussi toute la main d’œuvre qui a permis de le réaliser. A la revente vous avez donc peu de chance d’être gagnant.
Quels intermédiaires choisir pour investir dans l’or ?
Il existe deux types d’intermédiaires pour acheter de l’or :
-les établissements physiques ;
-les sites Internet spécialisés.
Si les boutiques de numismates et les comptoirs d’achat-vente d’or inspirant, à priori, confiance, prenez tout de même le temps de vous renseigner sur la société avant d’acheter. L’ancienneté d’une maison n’est pas nécessairement gage de la qualité des produits qui s’y vendent.
Prenez également le soin de faire le tour de plusieurs boutiques afin de comparer les prix et les éventuels frais appliqués par les vendeurs. Les agences bancaires ont, par le passé, permis à leurs clients d’acheter de l’or physique. Aujourd’hui, compte tenu des règles de sécurité qui interdisent la détention de valeurs dans les agences et le manque de formation du personnel, ce n’est plus la solution à privilégier.
Internet permet d’acheter aussi bien de l’or physique que de l’or papier. Dans les deux cas, méfiez-vous, car les arnaques sont nombreuses. Évitez comme la peste les sociétés basées dans un autre pays que le vôtre, principalement celles situées dans les paradis fiscaux.
Ne vous laissez pas berner par les promesses de certaines boutiques qui disent se charger de stocker votre or pour vous gratuitement dans un coffre-fort en Suisse, ou ailleurs. Il s’agit d’une arnaque.
Pour investir dans des titres, utilisez le canal par lequel vous achetez vos actions habituellement et méfiez-vous des plateformes de trading en ligne qui ne sont pas adossées à un établissement bancaire.
La meilleure stratégie pour investir dans l’or
Quand on souhaite investir dans l’or, la question de la stratégie à adopter se pose. Faut-il y mettre toutes ses économies ? Acheter massivement, ou de manière fractionnée ? Une chose est certaine, l’or étant un investissement peu liquide qui ne produit pas d’intérêts, il n’est pas conseillé d’y mettre la totalité de vos avoirs. Mieux vaut se limiter à un pourcentage compris entre 5 et 20 % selon le montant de votre épargne. Un gestionnaire de patrimoine pourra vous apporter des conseils adaptés à votre situation personnelle.
Pour lisser l’effet des variations de cours, mieux vaut ne pas acheter votre stock d’or en une fois. Préférez l’achat d’une petite quantité chaque mois, afin de vous constituer petit à petit un patrimoine. Ainsi, les frais de vos achats lorsque le cours monte seront compensés par ceux réalisés à la baisse.
Comment stocker son or ?
Le stockage du métal précieux est également une question très importante pour qui souhaite investir dans l’or. Certains pourraient être tentés de conserver leur trésor chez eux, mais cette option pose rapidement des problèmes de sécurité. À moins d’investir dans un coffre-fort coûteux, vos lingots et vos pièces sont à la merci d’un cambriolage ou d’un incendie.
Même si vous réalisez pareil achat, vous vous exposez toujours d’être victime de home-jacking. L’or attise les convoitises et les affaires de personnes en possédant qui se sont retrouvées séquestrées et violentées à leur propre domicile sont nombreuses. Mieux vaut donc placer votre magot ailleurs que dans votre domicile.
Pour assurer la garde de l’or, il est possible de louer un coffre-fort en banque, ou dans une entreprise spécialisée dans la garde de métaux précieux. Mieux vaut éviter de confier vos avoirs à une banque si vous craignez qu’elle ne soit fragilisée par une crise.
De même, stocker votre patrimoine à l’étranger peut être une bonne solution si vous vivez dans un pays lourdement endetté et que vous craignez qu’il ne soit victime d’une confiscation. Cependant, ne le faites pas non plus garder à l’autre bout du monde, car vous auriez les plus grandes peines à le récupérer en cas de besoin. Renseignez-vous sur la fiscalité des pays environnants et facilement accessibles pour vous.
L’or est une valeur refuge dans laquelle il est bon d’investir pour se prémunir en cas de crise. Grâce aux conseils de cet article, vous avez maintenant les bases nécessaires pour penser à diversifier votre patrimoine grâce au roi des métaux. Préférez toujours les produits les plus sûrs, choisissez vos intermédiaires avec soin, comparez les prix et optez pour une solution de stockage sécurisée et accessible.
Compte tenu de la conjoncture économique actuelle, il est plus que jamais temps de se tourner vers ce type d’actifs tangibles pour mettre votre argent à l’abri des dangers du système financier. N’oubliez pas que la pierre et l’or ont traversé les siècles sans jamais perdre de leur attrait et que les plus grandes fortunes en possèdent.
Au cours de la dernière décennie, les cryptomonnaies ont gagné en popularité.
Les cryptomonnaies sont devenues une option viable pour placer son argent.
La différence entre la richesse et la pauvreté tient en grande partie à la manière de gérer l’argent.